Как повлияет снижение ключевой ставки на вклады и займы

Центральный банк Российской Федерации принял сдержанное, но неожиданное для финансового рынка решение, уменьшив ключевую ставку с 14,25% до 14%. Эксперты рассказали, как это отразится на процентных ставках по кредитам и вкладам, а также пересмотрят ли банки условия своих продуктов.

По словам руководителя продукта финансового маркетплейса Игоря Корчагина, банки начнут выборочно корректировать отдельные акционные ставки и доходность краткосрочных депозитов, однако массового понижения в ближайшее время не произойдет. Он добавил, что в среднем по рынку прогнозируется диапазон около 11–13% годовых, а по специальным предложениям — чуть выше. Есть вероятность, что нижняя граница для крупных банков сместится к 10,5–11%, если у регулятора не появится оснований для паузы».

А главный аналитик Совкомбанка Михаил Васильев полагает, что ставки по вкладам после решения ЦБ в ближайшие недели могут сократиться на 0,25 процентного пункта. До конца года, по его оценке, они будут колебаться в интервале 12,3–13%.

Старший вице-президент и руководитель департамента продуктов розничного бизнеса ВТБ Алексей Охорзин отметил, что окно возможностей» для высоких доходностей по депозитам постепенно закрывается. По его словам сейчас наиболее подходящий момент, чтобы зафиксировать выгодную доходность на срок от полугода и более. 

"Важно понимать: каждое снижение ключевой ставки в первую очередь "бьет" по коротким депозитам и маркетинговым предложениям - они реагируют сразу практически зеркально. Длинные вклады, напротив, могут прибавить в доходности, что делает их сейчас более защищенным инструментом", - подчеркнул эксперт.

После снижения ключевой ставки до 14,25% пользователи сохранили интерес к среднесрочным депозитам. Руководитель продукта Поиска Яндекса по Финансам Любовь Орлова сообщила, что в период между июньским и июльским заседаниями регулятора на вклады сроком шесть месяцев пришлось 52% запросов — больше, чем на все остальные варианты.

С кредитами тоже все не просто. Руководитель направления экспертной аналитики Инна Солдатенкова отметила, что за год средние ставки снизились практически по всем основным продуктам розничного кредитования. Например, по кредитам наличными — с 28,7% до 26,1% годовых (с июля 2025 года по июль 2026 года), по необеспеченным — с 29,7% до 27,3%, по ипотеке — с 23,3% до 18%, по автокредитам — с 27,5% до 23,2%. Однако их стоимость меняется гораздо медленнее, чем ключевая ставка.

"Снижение ключевой ставки не транслируется в стоимость кредитов автоматически. Сегодня эта связь ослаблена действующими макро пруденциальными ограничениями и ростом просроченной задолженности в розничном кредитовании, которые сдерживают готовность банков снижать ставки независимо от решений регулятора", - пояснила Солдатенкова.

По опыту предыдущих циклов темп изменения кредитных и ипотечных ставок обычно сопоставим с шагом снижения ключевой ставки, без резких скачков сразу после заседания ЦБ. Отдельные игроки могут действовать на опережение ради сохранения конкурентоспособности, но пока это скорее исключение, чем правило».

Также эксперты считают, что ставки по потребкредитам и ипотеке в ближайшие недели продолжат плавно снижаться — в пределах 0,25 процентного пункта. Они могут корректироваться медленнее, чем доходности по вкладам. По их мнению, кредиты станут более доступными лишь к концу года. Об этом сообщает "РГ".

Также самарцев будут уведомлять о новых кредитах.